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万宝之争尚未落下帷幕 宝能系布局港股资本运作

2016-09-08 17:07:00

 

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近来,万科的股权大战已经成为了A股甚至是整个金融界最好的谈资,万宝之争尚未落下帷幕,但是宝能的资本运作能力,让人惊叹,宝能系资本覆盖的范围不仅只在A股,其实港股市场,宝能也早早就开始布局了。

公开资料显示,属于港股通标的中国金洋是宝能系旗下的钜盛华公布的已举牌公司之一,是宝能在香港重要的资本平台。该公司原名世达科技,主要从事生产高科技产品、发展生物识别等技术的小公司,主营业务并不突出,前年也陷入了亏损。2015年5月9日,世达科技与多名投资者签订了一揽子认购新股协议。宝能系合计持有股权将近156.13亿股,占经配发及发行认购股份扩大的世达科技的已发行股权总数约72.45%。

宝能系是2015年8月3日通过认购新股的方式正式成为了中国金洋的控股股东,成本价为每股0.18港元,总价约28亿港元。在短短几个月时间后,中国金洋的市值已从32亿港元飙升到252亿港元,由此可见,宝能系的资本运作能力十分彪悍。

宝能系在买下世达科技后,很快将其更名为中国金洋。8月21日,中国金洋公布的2015年中期业绩公告中提到,公司拟实施多元化策略扩展业务,未来重点发展金融、资产管理和科技投资业务。9月25日,中国金洋公告称已与卖方签署备忘录,拟收购卖方旗下七家公司的全部已发行股本,这些目标公司主要从事提供金融服务之业务,包括在香港进行资产管理及股票经纪以及在中国进行私募投资基金。

根据当时宝能的入股协议:其中前海人寿持有中国金洋入股后19.59%股权,姚振华的胞弟姚建辉持有公司入股后50%的股份,另外,叶伟青持有公司2.88%的股份。

目前,姚建辉是中国金洋的执行董事,他曾经担任宝能投资集团的执行副总裁,目前担任宝能控股的董事长,是宝能系的“二号人物”。叶伟青则是宝能投资集团的董事、钜盛华的董事长。所以,宝能对于中国金洋的实际控股权,已经达72.45%。

而此次盯上的是港股市场并不显眼的公司——新体育(0299.HK),资料显示,它是一家以信息技术为核心,从事外包软件开发、技术服务支持等业务的企业。在3月30日,公司发布了一则公告,之前的最大单一股东Power View Group Limited(PVG)(持有约17.11%)在公告发布当天已就出售新体育的的股份订立了一份买卖协议,Amuse Peace(公司现任股东)愿意购买PVG出售的1,800,000,000股本(占新体育总股本的12.32%),代价为25亿港元。这笔交易完成后,Amuse Peace成为了新体育最大单一股东及主要股东。

而Amuse Peace是新体育主席张晓东的公司,这笔股权转让,使得张晓东成为了新体育的单一最大股东及主要股东。张晓东先生其实是2016年4月1日才开始担任新体育执行董事、主席兼行政总裁。他之前在多个大型公司担任多个职位,曾在2009年9月至2013年12月,任职宝能投资集团有限公司副总裁及宝能商业有限公司总经理。

2016年6月16日,Amuse Peace向宏基信贷借款3亿元,利息每月1%,为期两年,以内部资源拨付,以新体育27.5亿股作为贷款抵押品。根据联交所股权披露显示,截止今年4月1日,张晓东旗下的Amuse Peace持有新体育27.5亿股股份,这与抵押的股份数目一致。按照6月16日新体育的收盘价0.114港币计算,张晓东抵押的股份市值约为3.14亿港币,因此,此次股权抵押,基本上是等值抵押借款,比较罕见。

此外,有一个重点是这份公告是中国金洋(1282.HK)发布的,公告显示宏基信贷是中国金洋的附属公司7月4日。中国金洋发布公告,宏基信贷收购事项已于2016年5月3日完成。所以说,新体育的最大股东本来是Amuse Peace(张晓东旗下公司),AmusePeace抵押给了基信贷,而宏基信贷被中国金洋所收购了。

而中国金洋通过股权质押的办法入股新体育,成为了单一第一大股东,则变相的显示出,新体育(0299.HK)的单一最大股东就是对于中国金洋已经有72.45%实际控股权的宝能。参考之前中国金洋的运作手法,以宝能的资本运作能力,脱胎换骨后的新体育(0299.HK),作为宝能在港股市场的又一平台,进行注资或者新的收购可能性都非常大。

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